Salah satu strategi paling sederhana untuk perdagangan mata uang kripto melibatkan penerapan rata-rata bergerak (MA). Premis dasarnya adalah jika harga suatu aset berada di atas rata-rata pergerakannya selama beberapa hari tertentu, ini dianggap sebagai sinyal beli. Setelah jatuh di bawah rata-rata pergerakannya, aset tersebut dijual, dan posisi tunai dipertahankan sampai harga melintasi rata-rata pergerakan lagi ke arah atas.
Edisi buletin dua mingguan terbaru Cointelegraph Consulting membahas banyak cara rata-rata pergerakan dapat diubah untuk menangkap perubahan harga Bitcoin. Menggunakan data harga Coin Metrics, analisis ini dipecah menjadi empat bagian. Bagian pertama menggunakan strategi perdagangan untuk rata-rata pergerakan sederhana (SMA) yang berbeda — yaitu, bobot yang sama dari semua harga masa lalu dalam jangka waktu yang ditentukan. Bagian kedua dari analisis ini melihat bentuk spesifik dari rata-rata pergerakan, rata-rata pergerakan eksponensial (EMA), di mana bobot periode yang lebih baru meningkat secara eksponensial.
Bagian ketiga membahas strategi yang hanya diperdagangkan setelah sinyal momentum signifikan muncul, yaitu golden cross dan death cross. Akhirnya, pengembalian bergulir dari strategi rata-rata bergerak yang berbeda akan dipertimbangkan untuk mengevaluasi strategi mana yang paling berhasil.
Daftar isi
Rata-rata bergerak sederhana vs. rata-rata bergerak eksponensial
Untuk periode sampel yang dipilih dalam grafik di bawah ini, strategi SMA 50 dan 100 hari mengungguli rekan-rekan EMA mereka. Namun, memilih strategi EMA 20 atau 200 hari menghasilkan hasil yang lebih baik dibandingkan dengan strategi rata-rata bergerak sederhana. Itu datang dengan manfaat tambahan bahwa penarikan maksimum secara signifikan lebih rendah.
Secara umum, tidak jelas jenis dan panjang rata-rata bergerak mana yang akan memberikan hasil terbaik. Karena EMA memberikan bobot yang lebih tinggi pada pergerakan pasar yang lebih baru, mereka cenderung memberikan sinyal perdagangan lebih awal, meskipun dengan mengorbankan beberapa sinyal yang salah.
Perbandingan berdasarkan titik masuk yang berbeda
Beberapa strategi yang dijelaskan di atas tampaknya berhasil. Namun, mengalahkan pasar lebih sulit daripada mengikuti strategi pengaturan waktu yang sederhana. Terutama di pasar bull, banyak strategi menghasilkan hasil hanya karena tren umumnya positif. Di masa-masa yang lebih sulit, banyak strategi tidak dapat melindungi dari kerugian.
Jika seseorang berinvestasi berdasarkan strategi ini pada Januari 2022, semua strategi akan mengalahkan pasar. Strategi MA 200 hari akan mengisyaratkan untuk tidak berinvestasi sama sekali, yang akan menghasilkan hasil terbaik. Semua strategi lain menghasilkan kerugian. Strategi MA 50 hari menggambarkan bagaimana sinyal palsu dapat menyebabkan kehancuran nilai yang terkadang dapat melebihi kerugian dari strategi beli dan tahan yang sederhana.
Strategi “dua salib”
Di bidang analisis teknikal, trader sering membicarakan tentang golden cross dan death cross. Kedua istilah tersebut mengacu pada perilaku rata-rata bergerak satu sama lain. Versi paling umum dari salib emas dan kematian terkait dengan MA 50 hari dan 200 hari. Setelah MA 50-hari bergerak di atas MA 200-hari, golden cross ini menandakan pasar bull yang akan datang, sedangkan death cross — yaitu, MA 50-hari yang bergerak di bawah MA 200-hari — sering menandai awal dari bearish. Titik.
Strategi yang hanya mempertimbangkan salib emas dan salib kematian membuat tren pasar umum benar. Ini masuk sebelum tren naik yang signifikan dan keluar setelah penurunan serius terjadi. Namun, karena strategi ini bereaksi terhadap tren pasar yang lebih besar, dibutuhkan beberapa waktu untuk keluar dari pasar dan memasukinya lagi. Ini dapat melindungi dari kerugian besar tetapi juga dapat menyebabkan beberapa peluang yang terlewatkan ketika pasar berubah arah.
Analisis bergulir
Hasil di atas menunjukkan bahwa strategi berdasarkan rata-rata bergerak bukanlah obat mujarab untuk pasar beruang atau fluktuasi pasar. Karena titik masuk penting untuk kinerja strategi semacam itu, orang harus melihat titik awal yang berbeda.
Bagan di bawah ini menunjukkan pengembalian apa yang bisa dihasilkan dengan menerapkan strategi yang diberikan selama satu tahun — yaitu pengembalian yang ditampilkan untuk 1 Januari 2017, adalah hasil dari strategi yang dimulai pada 1 Januari 2016.
Analisis yang sama dapat dilakukan dengan mengeksekusi setiap strategi selama dua tahun, bukan satu tahun. Sementara perbedaan antara strategi terkadang lebih lebar dibandingkan dengan analisis dengan pengembalian satu tahun di atas, gambaran serupa muncul ketika strategi MA 20 hari menghasilkan pengembalian yang menjanjikan pada tahun 2018 dan 2019, sedangkan strategi MA 50 hari berkinerja lebih baik pada tahun 2021 dan 2022. Namun dalam kedua analisis tersebut, strategi beli dan tahan yang sederhana dapat mengungguli untuk beberapa periode waktu.
Pengembalian bergulir dari pelaksanaan strategi selama tiga tahun secara kualitatif tidak terlalu berbeda dari analisis bergulir dua tahun tetapi datang dengan pengembalian yang lebih tinggi dalam kenaikan pasar, kecuali yang terjadi pada tahun 2021. Namun, ketika membandingkan ketiga jendela waktu, menjadi jelas bahwa urutan keberhasilan strategi dapat berubah dari waktu ke waktu. Sementara strategi MA 20-hari telah dominan selama beberapa tahun (tergantung pada kerangka waktu analisis bergulir), strategi ini secara signifikan berkinerja buruk di tahun-tahun lainnya. Hal yang sama dapat dikatakan tentang strategi lainnya. Oleh karena itu, pengembalian masa lalu bukanlah prediktor yang dapat diandalkan untuk kesuksesan masa depan dari strategi tertentu.
Rata-rata keluar
Strategi momentum berdasarkan rata-rata bergerak dapat memberikan beberapa panduan bagi para pedagang dan kadang-kadang dapat memberikan informasi yang relevan tentang tren pasar secara umum. Meskipun demikian, mereka harus diperlakukan dengan hati-hati karena panjang, jenis rata-rata bergerak, dan titik awal analisis dapat menghasilkan hasil yang berbeda. Investor harus hati-hati mengevaluasi data yang digunakan dan memastikan bahwa mereka dapat bereaksi terhadap sinyal apa pun secara tepat waktu.
Newsletter Wawasan Pasar Cointelegraph membagikan pengetahuan kami tentang dasar-dasar yang menggerakkan pasar aset digital. Buletin ini membahas data terbaru tentang sentimen media sosial, metrik on-chain, dan turunannya.
Kami juga meninjau berita industri yang paling penting, termasuk merger dan akuisisi, perubahan dalam lanskap peraturan, dan integrasi blockchain perusahaan. Daftar sekarang untuk menjadi yang pertama menerima wawasan ini. Semua edisi Market Insights sebelumnya juga tersedia di Cointelegraph.com.
Penafian: Pendapat yang diungkapkan dalam posting hanya untuk tujuan informasi umum dan tidak dimaksudkan untuk memberikan saran atau rekomendasi khusus untuk individu mana pun atau pada produk keamanan atau investasi tertentu.
Dikutip Dari Berbagai Sumber:
Published for: MasDoni
